برچسب قیمت واقعی: هزینه سرمایه 101 و نحوه کسب درآمد 5.2 میلیون دلاری

زمان برای نسل نوپولداران جدید
سامانتا را در نظر بگیرید، فردی با ارزش خالص با سبد سرمایه گذاری متنوع

در عصری که نرخ بهره از لحاظ تاریخی پایین بود، سامانتا از بازدهی قابل توجهی از سهام برخوردار بود، زیرا شرکت‌ها از وام‌گیری ارزان و رشد قوی سود می‌بردند

مانند بسیاری از سرمایه گذاران، او از قانون ۶۰/۴۰ پیروی می کند و بنابراین او همچنین بخش قابل توجهی از سبد سرمایه گذاری خود را در اوراق قرضه داشته که اغلب سرمایه گذاری های امن تری در نظر گرفته می شود

اکنون، با افزایش نرخ بهره، هزینه سرمایه برای شرکت ها افزایش یافته است. این ممکن است به این معنی باشد که برخی از شرکت‌هایی که او در آنها سرمایه‌گذاری کرده است، شاهد کاهش رشد بوده یا ممکن است مجبور شوند پروژه‌های بلندپروازانه را کاهش دهند

به طور همزمان، ارزش دارایی های اوراق قرضه موجود او با افزایش نرخ ها کاهش یافته است

اکنون، به عنوان یک فرد ثروتمند، سامانتا ممکن است مکرراً درگیر اهرم‌سازی باشد – قرض گرفتن پول برای سرمایه‌گذاری، به این امید که بازدهی بیشتر از سود باشد

با نرخ های بهره بالاتر، هزینه چنین اهرمی افزایش می یابد و ارزیابی مجدد استراتژی خود را برای او ضروری می کند

این فقط در مورد بازده بالقوه نیست، بلکه افزایش هزینه های مرتبط با دستیابی به آنها است

و در حال حاضر، سامانتا می تواند نقدینگی ۲ میلیون دلاری خود را بگیرد و آن را در خزانه ۲۰ ساله ایالات متحده با پرداخت ۴.۸۹ درصد سرمایه گذاری کند

سپس در ۲۰ سال با ورود فرزندانش به دانشگاه و بیش از ۵.۲ میلیون دلار در بانک از خواب بیدار می شود